Immobilienbewertung in kaufpreisarmen Lagen durch ein Robustes Bayesisches hedonisches Modell
| Leitung: | Prof. Dr.-Ing. Weitkamp (TUD) und Dr.-Ing. Hamza Alkhatib (LUH) |
| Projektlaufzeit: | 2014 – 2017 |
| Fördergeber: | DFG |
Die üblichen Verfahren der Immobilienbewertung funktionieren insb. dann sehr gut, wenn viele Informationen aus den Teilmärkten vorliegen. Dort werden im Rahmen eines Vergleichswertverfahrens regelmäßig statistische Verfahren eingesetzt (hedonische Verfahren, z. B. Regressionsanalyse), um den Verkehrswert abzuleiten. In Gebieten mit wenigen Kauffällen wird die klassische statistische Auswertung nur unzuverlässige Ergebnisse liefern oder nicht anwendbar sein, da diese geeignete Stichprobengrößen erfordern: normalerweise werden 15 Kauffälle pro unabhängige Variable in der Regressionsanalyse benötigt. Diese kaufpreisarmen Lagen stellen daher eine besondere Herausforderung an die Methodik bzw. Vorgehensweise zur Bestimmung des Verkehrswertes dar.
Das Ziel des Forschungsvorhabens ist es, ein innovatives Modell zu erarbeiten, das eine zuverlässige Auswertung auch in Lagen mit wenigen Kauffällen ermöglicht. Hierfür soll ein robuster Bayesischer Ansatz entwickelt werden. Die Bayes-Statistik ermöglicht es, Expertenwissen in datengestützte Modelle – wie hedonische Methoden, insb. die multiple lineare Regressionsanalyse – zu integrieren, die auf einer kleinen Stichprobe gründen. Besondere Herausforderungen, mit denen sich das Forschungsprojekt auseinandersetzen will, betreffen einerseits die Daten, aber andererseits auch das Vorwissen: Die Stichproben (Daten bzw. Kauffälle) weisen einen sehr geringen Datenumfang auf, sind ausreißerbehaftet und weisen Heterogenität in den Varianzen auf. Das Vorwissen wird aus mehreren qualitativ unterschiedlichen Quellen generiert, sodass diese Angaben untereinander, aber auch mit den Daten gewichtet werden müssen.
Der im Projekt zu erarbeitende Lösungsansatz eines robusten Bayesischen Modells kann mit wenigen Daten auskommen und qualitativ unterschiedliches Vorwissen kombinieren. Anders als in der Wertermittlungspraxis werden die Daten nicht als normalverteilt angenommen, sondern eine Methode zur Ermittlung der tatsächlichen Verteilungsfunktionen abgeleitet. Die Gewichtung der Daten erfolgt über eine Varianzkomponentenschätzung. Zur numerischen Lösung des robusten Bayesischen hedonischen Modells werden Monte Carlo Methoden eingesetzt.
Die Forschungsarbeiten nutzen zunächst Daten aus Teilmärkten mit zahlreichen Kauffällen, um aus diesen in einer Closed-Loop-Simulation kaufpreisarme Lagen simulieren zu können, indem die Daten systematisch reduziert und danach verrauscht und mit Ausreißern versehen werden. Zur Validierung der Ergebnisse erfolgt die Anwendung in realen kaufpreisarmen Lagen. Im Ergebnis wird ein Modell entwickelt, dass nach Verarbeitung von wenigen, ausreißerbehafteten Daten in Kombination mit Vorwissen aus Gutachten, Expertenbefragung oder aus Angebotsdaten einen zuverlässigeren und vor allem richtigeren Verkehrswert inkl. Qualitätsaussagen liefert.
Das Projekt wird zusammen mit dem Geodätischen Institut Hannover (GIH), Herrn Dr.-Ing. Hamza Alkhatib, bearbeitet.
Literatur:
Dorndorf, A., Soot, M., Weitkamp, A., und Alkhatib, H., 2016. Development of a Robust Bayesian Approach for Real Estate Valuation in Areas with Few Transactions Development of a Robust Bayesian Approach for Real Estate Valuation in Areas with Few Transactions. In FIG Working Week 2016 (Christchurch (New Zealand), 2-6 May 2016, 2016), no. 8187.
Dorndorf, A., Soot, M., Weitkamp, A., and Alkhatib, H., 2017. A heuristic robust aproach for real estate valuation in areas with few tranactions. In FIG Working Week 2017 (Helsinki, 2017).
Dorndorf, A., Soot, M., Weitkamp, A., und Alkhatib, H., 2017. Aggregation und Gewichtung von unterschiedlichen Wertermittlungsdaten in kaufpreisarmen Lagen mittels Varianzkomponentenschätzung. Allgemeine Vermessungsnachrichten, 5 (2017), 123–136.
Soot, M., Weitkamp, A., Alkhatib, H., Dorndorf, A., und Jeschke, A., 2016. Analysis on Different Market Data for Real Estate Valuation – Investigations on German Real Estate Market. In FIG Working Week 2016 (Christchurch (New Zealand), 2-6 May 2016, 2016).
Soot, M., Weitkamp, A., Dorndorf, A., und Alkhatib, H., 2017. Expertenwissen in der Immobilienbewertung. Flächenmanagement und Bodenordnung (fub), 2 (2017), S. 34–43.
Soot, M., Weitkamp, A., Dorndorf, A., Alkhatib, H., and Jeschke, A., 2017. Different Regions with Few Transactions - An Approach of Systamatization. In FIG Working Week 2017 (Helsinki, 2017).